一、投资要点

1.三大运营商完成5G小基站招标。

2.5G毫米波独立组网技术验证完成。

3.千兆宽带8月份再增485万户，总数达7055万户。

二、重点行业要闻

1.【中国移动(600941)】(行情600941,诊股)完成算力网络SPN端到端SRv6现网试点。

2.全球近900个组织已经部署LTE或5G专网。

3.国内多个光电子投资项目揭幕。

三、投资组合

本周关注：中国移动、移远通信(行情603236,诊股)、中际旭创(行情300308,诊股)、【紫光国微(002049)】(行情002049,诊股)、长飞光纤(行情601869,诊股)、中天科技(行情600522,诊股)、亨通光电(行情600487,诊股)、共进股份(行情603118,诊股)；

长期关注：运营商：中国移动、中国电信(行情601728,诊股)；主设备：中兴通讯(行情000063,诊股)、烽火通信(行情600498,诊股)；北斗：华测导航(行情300627,诊股)、振芯科技(行情300101,诊股)；军民融合：七一二(行情603712,诊股)、盛路通信(行情002446,诊股)、紫光国微；数字货币：楚天龙(行情003040,诊股)、恒宝股份(行情002104,诊股)；物联网：【移远通信(603236)】、美格智能(行情002881,诊股)；云/IDC：紫光股份(行情000938,诊股)、光环新网(行情300383,诊股)、润建股份(行情002929,诊股)、佳力图(行情603912,诊股)、英维克(行情002837,诊股)；光模块：中际旭创、天孚通信(行情300394,诊股)；海上风电：中天科技；工业互联网：东土科技(行情300353,诊股)、飞力达(行情300240,诊股)。

风险提示：运营商集采进度不及预期、国内疫情反复影响产品交付、企业经营成本上升。